| Agustin Marco :: 21/12/2007 :: 08:01 h. 
El próximo año promete llegar cargado de salidas a bolsa. A los anuncios de Renovalia, Eolia, High Tech, Itinere o Atento hay que sumar el de eDreams, la agencia de viajes por Internet que hoy presenta a la Comisión Nacional del Mercados de Valores (CNMV) su proyecto para cotizar en los mercados en el primer semestre de 2008. La valoración podría rondar los 400 millones.
Los responsables legales de eDreams y sus asesores financieros tienen previsto ir hoy a las oficinas del organismo supervisor de la bolsa española para presentar sus credenciales. Según apuntan fuentes próximas a la operación, se trata de la primera visita de rigor a la CNMV para exponer la estructura de una colocación de acciones que podría incluir la venta de títulos antiguos y la emisión de nuevos.
Es decir, que la transacción podría tener dos partes. Una sería la venta de títulos en manos de los accionistas actuales para que hagan caja y la otra la puesta en circulación de nuevas acciones a través de una ampliación de capital con las que financiar el crecimiento de la compañía.
Los dueños actuales de eDreams son el fondo de capital riesgo Boston TA y el equipo directivo, que en octubre del pasado año adquirieron el 100% del grupo a los private equiy Doll Capital Management, Apax Partners, Atlas Venture y 3i Group. Los compradores pagaron 153 millones de euros en la que fue la mayor compra de una compañía de Internet en España desde que en 2001 estallara la burbuja tecnológica.
Fue además el mayor leveraged buy out (LBO) -compra apalancada en la que participan directivos de una compañía- de la historia del comercio electrónico en el sur de Europa. "eDreams consigue acceder a los amplios recursos que abren un gran abanico de posibilidades para impulsar el crecimiento de forma orgánica o a través de adquisiciones", explicó en un comunicado James Hare, uno de los fundadores del grupo. El otro es Javier Pérez-Tenessa, cofundador y consejero delegado.
eDreams nació en Barcelona, donde tiene la sede, en 1999 y facturó 300 millones de euros en 2006, un 75% más. Un año antes, la agencia de viajes online registró unos beneficios de 4,7 millones de euros, un 125% más que las ganancias declaradas en 2004, según información facilitada por la empresa.
Según datos BSP (Bank Settlement Plan) en España e Italia en 2006, la compañía mantiene una cuota de mercado del 31,5%, un 48% por encima de su competidor más cercano. En cifras de audiencia, eDreams señaló que sigue manteniendo "el liderazgo" en el sector de viajes en España según datos de Nielsen//NetRatings. A su estela están Viajar.com, Rumbo, Lastminute, TerminalA y Atrápalo.
Viajar.com fue adquirida a principios de este año por Iberostar, participada por Carlyle y Vista Capital, por 20 millones de euros. En mayo, el Grupo Planeta tomó la mayoría de Muchoviaje.com y en septiembre el fondo Tiger Global Management entró en el capital de Atrapalo con la compra del 20% por unos 6 millones de euros.
eDreams asegura que en la actualidad el 15% de las reservas de viajes del mercado del sur de Europa se efectúan por Internet y se espera que esta cifra llegue a superar el 30% en 2009, por lo que los analistas prevén varios años de crecimientos muy fuertes en el sector de viajes en línea.
| |
